对我国中小企业走出融资困境的几点建议

本运誊　又．丁莪国【ｌ】小企业走出鼬资困Ｉ￣９－３几点建议　刘丽华　中国地质大学管理学院　［摘　要］中小企业是我国经济保持可持续性增长的关键性力量，但融资难已成为我国中小企业普遍面临的主要发展瓶颈之一。　本文通过对我国中小企业融资现状的分析，提出其关键制约因素，并从政府、银行、企业三个层面提出了一系列对策。　ｆ关键词】中小企业　融资现状　制约因素　对策　一、我国中小企业融资现状及制约因素分析　改革开放以来．我国中小企业取得了长足的发展．对我国经　济发展起着举足轻重的作用。目前我国中／Ｊ、企业对ＧＤＰ的贡献率　已达６３％，对工业增加值的贡献率已达７４％。据统计．我国中／Ｊ、　企业户数目前已超过３９８０万家．占全国企业户数的９９％以上．在　工业产值、实现利税、出口总额中的比重分别占到６０％、４０％和　６０％．吸纳了９５％以上的新增就业机会。而在全部银行信贷资　产中使用的比率却不到３０％。融资难成为制约我国中小企业发展　的”瓶颈”．阻碍了其发展。（数据来源：中国统计年鉴）　造成我国中／Ｊ、企业融资困境的因素有很多．主要是政府、银　行、企业自身三个方面。　１从政府方面来看　我国政府没有给予中／Ｊ、企业足够的支持与重视．未能为我国　中小企业的发展创造良好的法制与政策环境。比如：信用担保体　系不健全，配套制度不完善．没有建立专门的管理机构。　２我国金融市场尚不完善　多层次的资本市场没有得到有效发展．这使得我国中／Ｊ、企业　直接融资成本较高、手续繁杂。中小企业能够从银行和金融机构　获得的融资多为短期流动资金贷款．很难获得中长期贷款。而且．　通常中小企业的融资成本要高出法定贷款利率的４０％以上。这表　明银行门槛较高．对中小企业实行歧视待遇，是造成我国中小企　业融资困境的一个重要因素。　３从企业自身角度来讲　（１）多为家族式民营企业．管理水平低．抵御市场风险能力较　差．财务管理混乱，导致银行对其所提供财务信息的质疑。　（２）资金实力弱，自有资金匮乏．可抵押资产少。　（３）信用水平较低，逃账、赖账现象严重。据有关方面调查我　国中小企业的信贷风险往往数倍于其他企业．其不良贷款约占各　机构不良贷款总额的６０％以上。　二、改善我国中小企业融资困境的几点建议　１政府要发挥应有的作用　，　（１）分析并完善中小企业法律政策。２００３年１月１日《中华人　民共和国中小企业促进法》的实施．标志着我国政府加大了对中　小企业的扶持促进力度．为系统化、制度化地促进中小企业发展　提供了法律依据和保障。目前我国支持中小企业发展的法律和政　策还有《小型企业租赁暂行条例》、《私营企业暂行条例》，财政部　《中小企业融资担保风险管理暂行办法》、中国人民银行《关于加　强和改进对中小企业金融服务的指导意见》、《关于建立中小企业　信用担保体系试点指导意见》等等。尽管有了这么多的法律和政　策．但是这些立法和政策却缺乏统一性和完善性．导致其对中小　企业的许多行为约束不力，也没能为中／Ｊ、企业的健康发展创造良　《商场现代化》２００６年８月（下旬刊）总第４７７期　好的法制环境。因此．政府应该在对我国中小企业进行全面了解　的基础上．不断制定和完善适合我国国情的中／Ｊ、企业法律体系。　（２）建立完善的信用担保体系。建设一个完善的中小企业信用　担保体系．首先必须从立法开始。目前我国已经有了《担保法》．　但是我国的《担保法》还有一定的局限性．比如在担保形式上主　要有保证、抵押、质押、留置和定金．而我国中小企业资产的主　要构成却是存货和应收账款：还有．我国的《担保法》没有在很　好的区分各地区不同的实际情况下制定不同的标准，导致中西部　地区和东部地区的中小企业竞争环境产生了很大差异。我国对中　小企业信用担保机构也缺乏相应的专门立法．使得这些担保机构　经营分散且无法可依．风险很高。针对这一状况．笔者认为国家　应该尽快建立相关法律政策．使这些担保机构在降低经营风险的　前提下形成规模经济．从而为中／Ｊ、企业寻求信用担保解决融资难　题提供重要条件。　（３）引导中／Ｊ、企业走　合作贷款”的道路．加强对中小企业的　诚信管理。在引导中／Ｊ、企业合法贷款上．政府可以带　定相应的规　范引导中小企业合作贷款。法规的具体要求为．中／Ｊ、企业可以联　合向担保机构和银行申请担保和贷款，合作的中／Ｊ、企业之间负连　带责任。这样不仅加强了中小企业的内部监督，降低了担保机构　和金融贷款机构的风险．而且可以形成规模效应．降低企业　担　保机构及放贷银行的成本．从而达到三方受益。政府应建立中小　企业的诚信管理机制．在具体操作上笔者认为可以建立专门的　中小企业信用档案网　，当中／Ｊ、企业发生失信行为时．放款银行、　担保机构、税务机关等都可以在该网站上提出申请．通过工商管　理部门查实认证便可在网上公布．供放款银行和担保机构查询．　以避免风险的发生。　（４）加强对中小企业上市的法律支持．帮助其拓宽融资渠道。　政府需要制定相应的法律法规．为我国中小企业的股份制改造．　建立多层次的资本市场．拓宽融资渠道提供法律依据。结合我国　中小企业的特点，政府可以鼓励建立中小企业银行、地区性小型　证券和股票交易市场。具体操作上．政府可以结合本地实际．筛　选和扶持一批符合国家产业政策，产业发展前景好、发展潜力较　大的中小企业作为新的经济增长点，对这些企业的制度、管理、财　务信息等方面进行规范．使这些中、小企业．经过一段时间的规　范化发展，进入创业板证券市场进行融资。　２金融体系要不断改革和完善．为中小企业发展提供条件　（１）提高对中小企业贷款的积极性，深化国有商业银行改革。　银行等金融机构应该实现观念上的突破，消除以往的偏见，支持　中小企业的合理融资．为中小企业营造规范平等的信贷环境。要　想使银行在市场机智的作用下有效配置资金．就应加快商业银行　股份制改造，避免政府对银行运做过多的行政干涉。　维普资讯 http://www.cqvip.com

姿本运营　（２）积极探索适合中小企业的信用评定制度。改变原有的”典　当”式贷款制度．针对我国中小企业的特点　修改企业的信用评　定标准　积极探索适合我国中小企业特点的信用评级制度。通过　Ｃ　Ｅ　Ｐ　Ａ下京港间的　对企业法人代表的品行、自有资金的比例、销售归行率、企业的　日均存款和销售纳税额等一些指标的考察．制定相应的信用评价　标准。　资本流动优势分析　（３）建立适合中小企业发展的中小企业银行。当前　外资银行　－张连耀华中科技大学　河北工程大学　经营人民币业务即将合法化　更多的外资银行将会涌入中国货币　－刘春玲河北工程大学　市场，为适应这一形势　我国银行应主动进行改革。其中　对银　－罗云峰华中科技大学　行业务进行有效分割　划分市场不失为明智之举。建立政策性和　商业性两种中小企业银行．专门扶持中小企业的发展。政策性的　［摘要］自从２００４年１月１日实行了ＣＥＰＡ以来，京港两地　中小银行主要是为中小企业的融资提供政策性支持．主要有发放　的经贸合作得以空前发展，香港经济繁荣与发展与北京的现代化　经费、贴息和低息贷款等方式。商业性的中小银行可由城市合作　建设日益巩固和息息相关。本文从近几年来京港两地贸易资本以　社银行、农村信用合作社改制而成，这样可以最广泛地吸收社会　及投资方向等方面，分析了ＣＥＰＡ对北京经济出口的影响，并在此　闲散资金，更好地为中小企业服务。　基础上提出一些积极有益的建议措施。　３．中小企业只有提升自身实力，才能从根本上解决融资难题　［关键词］资本ＣＥＰＡ投资　（１）加强企业自身管理．提高管理水平。一是完善公司治理结　一构，按照现代企业制度的要求实行公司制改造。目前我国许多中　、ＣＥＰＡ规定的特殊性　小企业是家族式企业　大部分企业不满足上市的条件　只有建立　ＣＥＰＡ及其附件的正式签署．空前扩大了内地与香港开展经贸　和完善公司法人治理结构才能为发行债券或股票等直接融资奠定　合作的广度和深度．这也给北京与香港的经济合作带来了Ｉ．ＬＷＴＯ　良好的基础。二是加强财务管理。中小企业必须在国家的法律、　其他成员更有利．更超前、更优惠的发展机遇。主要体现在　法规及规章允许的范围内进行各项经济活动．提高企业生产经营　１市场开放更加广泛。在ＣＥＰＡ框架下　内地对原产于香港的　和财务信息的透明度．保证会计信息的真实性和合法性．以便向　２７３个税目涉及４０００多种商品实行进Ｅｌ零关税　对香港极具优势　的１　７个服务贸易领域开放　在７个领域推动贸易投资的便利化．　信息使用者提供真实的财务信息。三是加强风险管理．树立现代　扩大了香港经济与内地经济彼此融合的范围。这也极大地拓展了　经营理念　转换经营机制．增强抵御市场风险的能力。　京港经济贸易合作的新领域。　（２）加强自身诚信　融洽银企关系。系统而长久的银企关系可　２．相互开放更加超前。内地对香港的货物贸易．服务贸易和　以使企业顺利获得贷款　因为企业与银行等金融机构的关系越密　投资　扩大市场准入领域和降低市场准入门槛．突破了中国加入　切越长久　银行对企业的了解也就越深入。所以中小企业在与银　世贸组织议定书承诺的时间进程　使香港工商界在进入内地市场　行等金融机构打交道时要努力做到诚实守信，保证银行贷款的安　的竞争中。有了夺得先机的可能。这也为香港客商优先打入北京　全．这样才能获得银行信任．确保在以后的经营活动中顺利获得　的市场铺平了道路。　贷款。　３贸易投资更加便利。双方通过提高透明度、标准一致化和　（３）优化资本结构，拓宽融资渠道。　一方面．中小企业要不　加强信息交流等一系列措施　改善投资贸易环境．降低综合商务　断积累资本金　增强自我扶持能力．这是应对当前市场竞争激烈　成本．提高经贸活动效率、创造更多商业机会．使京港经贸合作　和外源融资普遍困难的关键环节。另一方面．中小企业还要不断　更加充满活力．更加富有成效。　拓宽融资渠道　积极上市寻求股票融资　优化资本结构．实现直　４开放方式更加优越。内地对香港的这种开放　是在符合世　接融资和间接融资的协调发展。　贸组织规则的前提下充分发挥“一国两制　优势的方式。香港客　综合以上分析笔者认为．要想从根本上解决我国中小企业的　商在北京这一全国首善之区发展事业，将能更加深切地体会到这　融资困境　政府、银行和企业必须协同努力。首先．政府要为我　种方式的优越性。　国中小企业的发展和银行改革提供良好的法制环境。其次．银行　ＣＥＰＡ是祖国内地继加入世贸组织后．在对外开放方面又一突　等金融机构要改变传统观念加快改革，积极为中小企业服务。最　破性的进展。ＣＥＰＡ的超前性．使京港潜在的发展空间变成可以实　后．要从根本上解决融资困难．企业还要从自身努力做起．不断　际操作的平台．给京港一个抢先发展的机会。京港两地的经济贸　改善自身区别于大企业的缺陷．提升自身实力。只有以上三个方　易合作在已有的良好基础上．将能更好地借助这一新的契机．迈　面很好地协调起来，才能使我国的中小企业走出融资困境。　向全面发展的新阶段。　参考文献：　二、基于ＣＥＰＡ的京港投资机会分析　…王　刚著：民营高科技企业如何运作资本．《数字财富》，　根据ＣＥＰＡ的规定．内地将对香港在１　７个服务贸易领域提前　２０００．８　开放，也将会进一步改善北京的金融、保险，物流、货代和仓储　［２　Ｊ关玉洪著：对中小企业融资状况的调查与思考．《福建金积》，　等服务体系　促进双方的贸易投资便利化．改善北京市的贸易和　２００６．３　投资环境　并且京港间信息通报制度也会极大加强双方的信息交　［３］马文才著：缓解中小企业融资难的建议．《山西财税》，２００６．１　流。香港资本虽然已经进入了北京服务领域的３５个行业　但是香　［４】何玉芊著：浅谈中小企业如何走出融资困境．《水利科技－ｂ经　港在管理咨询、会展服务、广告、会计服务　医疗及牙医　法律　济》，２００６．３　服务等领域仍未涉足。　商场现代化　２００６年８月（下旬－１：ｉｊ）总第４７７期